Minkälainen suhde sinulla on markkinoihin? Oletko markkinapaikalla
- hyväuskoinen hölmö
- pelkuri
- intohimoinen peluri
- vai oletko kenties kyyninen realisti?
Minkä ikinä valitsitkin, sellainen suhde sinulla on myös muihin markkinatoimijoihin.
Haluankin aluksi korostaa, että mitään väärää vaihtoehtoa edellisistä ei ole. Valitse yksi tai useampi tai älä yhtäkään. Tällä kertaa et häviä mitään.
Eli nyt voit ottaa ihan rennosti. Tämä kirjoitus ei tuomitse sinua, sillä jokainen meistä on varmasti ollut joskus hyväuskoinen hölmö, pelkuri, intohimoinen peluri ja realisti…
…mutta jos sinun pitäisi valita niin mikä mahtaisit näistä vaihtoehdoista olla?
Oletko kenties hyväuskoinen hölmö?
Hyväuskoiset hölmöt ovat markkinapaikalla kaikkien suosikkeja, koska hyväuskoiset hölmöt eivät todellisuudessa tunne markkinoita. He joko tekevät paljon rehellistä työtä ja uskovat sitä kautta tienaavansa markkinalla samalla tavalla kuin naapurikin on tienannut. Ansaintalogiikka on myös hieman hakusessa. Hyväuskoiset hölmöt eivät myöskään tunne markkinoita, koska heillä ei ole koskaan aikaa seurata niitä ja heillä on aina paljon tärkeämpääkin tekemistä. Kuitenkin voittoja olisi kiva saada, koska naapurikin saa. Ja hyväuskoiset hölmöt uskovat kaikenlaisiin katteettomiin lupauksiin. Näin tapahtui esimerkiksi kryptovaluuttamarkkinoilla vuonna 2017, kun powerpointilla ja tökeröillä nettisivuilla sai tienattua miljoonia. Ja hyväuskoinen hölmöhän tietysti sen hinnan maksoi.
Miksi näin?
Koska hyväuskoiset hölmöt nostavat psykologisesti sijoituskohteensa aivan liian korkealle jalustalle ja maksavat siitä kovan hinnan. Hyväuskoiset hölmöt ovat siis valmiita uhraamaan hurjia summia rahaa, koska uskovat saavansa sijoituskohteensa hyväksynnän rahallisten uhrauksiensa palkaksi. Hyväuskoiset tuntuvat välillä odottavan markkinaa melkein kuin messiasta nostamaan heidät tavallisen elämän yläpuolelle. Sen lisäksi hyväuskoiset haluavat uskoa, että tämä hyväuskoisen sijoittajan ja sijotuskohteen tuottoisa suhde on ikuista. Eli näin ollen markkinoiden suuret lupaukset ikuisesti kasvavista huikeista tuotoista uppoavat aina kuin ginsuveitsi hyväuskoiseen voihin. Pahaa jälkeä siis tulee ellei hyväuskoinen ala parantamaan tapojaan markkinoilla… ja nopeasti. Kryptomarkkinoilla hyväuskoinen hölmö todennäköisesti sijoitti vuonna 2017 marraskuussa ja myi vuoden päästä jouluna 2018.
Mikä siis avuksi?
Hyväuskoinen sijoittaja voi saada monesti hyviäkin tuottoja, mutta unohtaa puolestaan myydä kun on sen aika. Realismi eli ymmärrys niin markkinoista kuin myös sijoituskohteista kuitenkin auttaa tähän vaivaan. Hyväuskoisen on oltava markkinapaikalla enemmän realisti kuin hyväuskoinen. Tämä ei tarkoita kyynisyyttä vaan aitoa pohdintaa päätöksenteon tueksi. Hyväuskoinen yleensä ei ole pelkuri, joten hän kyllä uskaltaa sijoittaa, mutta hänen sijoitustapansa ei perustu mihinkään konkreettiseen. Sen vuoksi hyväuskoisen tulisikin rakentaa oma sijoitusstrategia jonkin konkreettisen suunnitelman varaan.
Esimerkiksi kryptovaluuttoihin sijoittaja voisi katsoa ensin muutama tärkeää tunnuslukua kuten esimerkiksi kryptoprojektin tämän hetkisten käyttäjien lukumäärää, projektin toteutumiseen tarvittavan rahoituksen ja osaamisen määrää (eli onko projekti edes mahdollista toteuttaa nykyisillä resursseilla) sekä sitä tapaa miten sijoittaja saisi rahansa jossain vaiheessa projektia takaisin, Näin hyväuskoisen sijoittamiseen voisi tulla jotain järkeäkin.
Jos siis olet hyväuskoinen hölmö, tee sijoittamisesta realistisempaa sitomalla sijoituspäätöksesi johonkin konkreettiseen, joka ohjaa päätöksentekoasi. Näin et päädy joka kerta vain epärealistisien lamborghinien hankintaprojektien maksumieheksi.
Vai oletko kenties pelkuri?
Oletko pelkuri markkinalla, etkä uskalla tehdä markkinalla mitään? Suurimmaksi osaksi vain syyttelet markkinavoimia, valtiota, viranomaisia sekä markkinahuijareita. Pelkäät menettäväsi kaiken hetkessä, joten menet shokkiin pienenkin markkinamuutoksen tai uutisen johdosta. Et nuku öitäsi enää hyvin, joten sen jälkeen myytkin kaiken nopeasti illalla ostamasi aamulla pois? Et ole koskaan edes ajatellut sijoittavasi kryptovaluuttoihin, koska kryptovaluuttoihin liittyy huijauksia ja laittomuutta. Eikä niitä tulisi kenenkään omistaa ja niillä tienaaminen tulisi kieltää, koska suurissa voitoissa on aina jotain laitonta takana.
Miksi näin?
Pelkurit eivät yleensä uskalla sijoittaa. Tai jos he sijoittavat, eivät he sieltä mitään tienaakaan. Koska joka kerta, kun markkina vähänkin nousee, pelkuri myy. Ja jos markkinalla tulee pienikin lasku, pelkuri myy myös silloin. Pelkuri on siis markkinoilla vain lähinnä tuhlaamassa omaa aikaansa, sillä hän ei todellisuudessa usko, että hän voisi ansaita hyviä tuottoja. Ja koska pelkuri ei markkinalla tienaa, ei sillä pelkurin mielestä voi tienata kukaan muukaan…paitsi tuurilla. Pelkuri siis ei usko itseensä eikä markkinaan. Tämä pelkuri tapa kyllä suojelee siis itseään pahoilta kokemuksilta kuten suurilta tappioilta, mutta ei se kyllä voittojakaan tuota. Ja pelkurit eivät edes mieti sijoittamista kryptoihin. Ei puhettakaan…
Mikä ratkaisuksi?
Pelkuri ei siis markkinalla yleensä paljoa häviä, joten pelkuri ei koe suuria tappiota. Se onkin pelkurin paras luonteenpiirre: Hän osaa myydä tappiollisen omistuksen ajoissa. Pelkurin suurin ongelma on monesti kuitenkin tietämättömyys kokonaismarkkinoiden toiminnasta, sillä pelkuri ei ymmärrä suuria kokonaisuuksia ja ison markkinan mekanismeja. Jos hyväuskoinen kerta uskoo markkinapaikkaan, että sieltä voisi jotain saadakin niin pelkurin taas on hyvin vaikea uskoa tällaiseen.
Pelkurin olisikin äärimmäisen tärkeä perehtyä siihen kuinka kokonaismarkkinat toimivat. Tähän auttaa talousteoreettisten asioiden opiskelu kuten inflaation, velkaelvytysten, korkojen ja taloussyklien opettelu. Silloin pelkuri oppii ymmärtämään, että miten markkinat todellisuudessa toimivat. Sijoituskirjallisuuden klassikoista on hyvä aloittaa tällöin markkinoihin perehtyminen ja askel kerrallaan lähestyä sitä päivää kun ensimmäisen euron uskaltaa sijoittaa…mutta ei kryptoihin, sillä sinne on vielä pitkä matka.
Jos siis olet pelkuri, opettele luottamaan markkinapaikkaan opiskelemalla talouden suuria kokonaisuuksia. Näin opit ajan kanssa luottamaan markkinavoimiin. Silloin taivas ei putoa yllättäen niskaasi ja pian huomaat osaavasi tehdä rohkeampia päätöksiä myös sijoitusmarkkinoilla.
Vai oletko jopa intohimoinen peluri?
Intohimoinen peluri tekee markkinoilla voittoja, koska hän on vuosien varrella oppinut markkinan tavat ja hän uskaltaa ottaa isoja riskejä. Intohimoinen peluri ymmärtää markkinoita, koska hän tietää, että ilman intohimoa markkinoiden tutkimiseen, markkinoilta ei voi keskimääräistä parempia voittoja saadakaan. Pelurin osaamisen taustalla on tuhansia ja taas tuhansia tunteja kokemuksia markkinoista: voittoja, tappiota ja monta hurjaa tarinaa kerrottavaksi. Hän todella ymmärtää ja osaa markkinoiden pelin.
Intohimoinen peluri jopa rakastaa riskienottoa, joten pelurille saattaa jopa käydä niin, että hän rakastuu itse markkinoilla käytävään peliin. Silloin jopa tuotot menettävät merkityksensä. Sijoittamisesta saattaa tulla pelurille parhaimillaan taidetta, mutta pahimmillaan totaalista kaaosta. Kryptomarkkinat ovat siis kuin tehtyjä hänelle.
Miksi näin?
Intohimoinen peluri rakastaa aidosti markkinoita, joten hän oppii oikeasti ymmärtämään markkinoiden todellista sieluntoimintaa. Hän on rohkeasti kokeillut erilaisia tekniikoita ja strategioita, joten tietää mikä toimii ja miten oikeasti tienataan hyviä tuottoja oikealla strategialla. Lisäksi hän aina opettelee tuntemaan markkinan, jolla hän toimii. Kuitenkin usko omiin kykyihin on välillä liiankin suurelloista, jolloin intohimoisen pelurin ego nousee jopa koko markkinapaikkaakin suuremmaksi.
Peluri kuvittelee hallitsevansa markkinaa ja vallanhimo saattaa aiheuttaa hänelle sellaisen hybriksen, että kaikista markkinantoimijoista tulee hänen pelinappuloitaan. Kanssasijoittajat ovat pelurin mielestä tyhmiä, pankkien pitäisi totella peluria ja markkinapaikan tulisi antaa hänelle erivapauksia sekä regulaattorin tulisi kohdella häntä kuin kristallijoutsenta.
Tällainen peli tulee johtamaan kuitenkin ajan kanssa virheisiin markkinapaikalla kuten lyömättömän sijoitusstrategian pettämiseen tai inhimilliseen huolimattomuuteen. Intohimoinen peluri on monesti oman egonsa vanki, joka loppujen lopuksi vain odottaa muiden kutsuvan häntä jumalaksi. Näin voi välillä käydäkin, mutta totuuden valjetessa matka huipulta alas on todella nopea ja kivinen.
Mikä ratkaisuksi?
Parhaita ominaisuuksia intohimoisella pelurilla on paljon, sillä hänet on kuin tehty markkinapaikalle. Tosin intohimoisen pelurin tulisi muistaa, että hänellä on niin paljon annettavaa markkinalle, että hän monesti unohtaa ottaa huomioon muut. Mikään ei ole niin ärsyttävää markkinoilla kuin jonkun toimijan ylikorostunut ego, sillä kaikki haluavat tuhota hänet. Sen vuoksi pelurin olisi ehdottoman tärkeää opettaa muita sekä lahjoittaa osa saaduista voittorahoista hyväntekeväisyyteen. Sillä se on todellista suuruutta markkinoilla, jos pystyy jakamaan muille sitä mitä itsellään on. Silloin muut toimijat markkinallakin voivat antaa intohimoisen pelurin suureelloisen egoismin anteeksi. Asteen verran kyynistä realismia sekä jopa hitunen pelkuruutta voisi tehdä vain hyvää pelurille. Ja sitä lamborghinia voi myös lainata kaverille.
Jos siis olet intohimoinen peluri, muista jakaa osaamistasi ja keräämäsi onnea muillekin. Äläkä ole liian optimistinen vaan jätä tilaa realismille ja jopa pelkuruudelle. Kaikkea ei tarvitse voittaa. Näin markkinat eivät käänny sinua vastaan ja säilyt hengissä pitempään.
Tai oletko kyyninen realisti?
Kyyninen realisti on kuin tietokone: Hän osaa analysoida matemaattisesti kaikki tapahtumat ennakolta. Hän myös tuntee markkinateoriat sekä markkinahistorian. Realisti on tehnyt paljon selvitystyötä oman sijoittamisensa suhteen ja ollut kärsivällinen markkinan oppilas. Hän pystyykin väittelemään kanssasi sijoittamisesta tuntikausia. Ja hänen salkkunsa riskit on aina laskettu oikealle tasolle. Hän on todennäköisesti ollut puhumassa sijoittamisesta suurellakin lavalla, koska häntä kuunnellaan talousnerona. Hän on kuitenkin todellisempi ja samaistuttavampi kuulijalle toisin kuin intohimoinen peluri. Peluri tosin voittaa realistin markkinalla lähes aina, koska peluri on kokeillut lähes kaikkia realistin teorioita ja tietää miten niillä tienataan.
Kyyninen realisti kuitenkin osaa rakentaa sellaisen sijoitusstrategian, joka kantaa pisimmälle. Ja realisti ei haksahda egoistisiin ansoihin kuten huolimattomuuteen, joita pelurit itselleen niin mielellään rakentavat. Kryptomarkkinat ovat ehdottomasti realistin markkinat, sillä realisti pystyy poimimaan todelliset helmet pitkällä tähtäimellä tältä markkinalta.
Miksi näin?
Kyyninen realisti uskoo syy-ja seuraussuhteisiin, joten mikään ei hänen maailmassaan tapahdu sattumalta. Sen vuoksi realisti pystyy aina perustelemaan oman strategiansa niin, että hän pystyy avaamaan strategiansa ymmärrettävästi kuulijalleen. Kuitenkin realistilla on omat ongelmansa, sillä nopeita ja suuria voittoja realisti harvoin tienaa, koska hän ei usko pilvilinnoihin. Hän ei todellisuudessa usko siihen, mitä hän ei pysty käsittämään, joten realisti on tavallaan oman maallisen realisminsa vanki. Sen vuoksi suuret voitot lyhyellä tähtäimellä jäävät saavuttamatta, mutta pitkäkestoiset tuotot ovat kuitenkin erittäin kantavalla pohjalla. Pitkälti siitä syystä, että realisti on laskenut riskin ja tuoton suhteen optimaalisesti kohdalleen…ainakin teoriassa.
Mikä ratkaisuksi?
Kyynisen realistin hyviä piirteitä on, että hän ei usko tuuriin. Hän tietää, että markkinoilla tuuri tulee ansaita vuosien myötä. Realistin kuitenkin olisi hyvä välillä hellittää otettaan omasta maallisesta älykkyydestään. Sillä realisti ei tiedä kaikkea, eikä hän välttämättä osaa ymmärtää tai ottaa laskelmissaan huomioon kaikkea. Sen vuoksi realistin maallisen teoreettinen todellisuus monesti kaipaa jotain järjetöntä rinnalleen, jotta todellista markkinaa voisi paremmin ymmärtää. Realistin tulisikin ymmärtää, että markkinoilla suurin osa ei mieti lähellekään yhtä paljon kaikenlaisia syy-seuraussuhteita kuin realisti. Ja siinäkin on kyyniselle realistille pohdittavaa, että suurimmalla osalla markkinan toimijoista sijoituspäätös on monesti tehty parissa minuutissa tai jopa sekunneissa. Tämä taas on realistin mielestä järjetöntä.
Jos siis olet realisti, ota askel todelliseen markkinaan, jossa pelkillä powerpointeilla ja nettisivuilla tienataan miljoonia muutamassa kuukaudessa. Realistin olisi myös hyvä pitää omistuksiaan vähän pitempään hallussa. Markkinoilla on yleensä tapana kokeilla vielä realismin rajoja ennen kuin tulee lopullinen viimeinen huippu, jonka jälkeen lasku vasta alkaa.
Ole rehellinen itsellesi ja tunnista oma sijoittajatyyppisi
Ei siis ole väliä minkä luonteinen lähtökohtaisesti ole, sillä voit saavuttaa tuottoja jokaisella edellä esitetyistä tyyleistä. Tärkeätä kuitenkin on, että olet rehellinen itsellesi, tunnistat itsesi ja toimit sen mukaan. Näin opit toivottavasti paremmaksi sijoittajaksi.
Kirjoituksessa ei kuitenkaan esitetä sijoitussuosituksia eikä niitä sellaiseksi tule tulkita. Sijoitusmarkkinoilla voittojen saaminen vaatiikin pitkäjänteistä perehtymistä aiheeseen sekä monesti useamman vuoden kokemuksen.
Toivottavasti näistä opeista oli apua jatkoa parempia tuottoja jahdatessa!
Kirjoittaja on Kryptovaluuttayhdistys Konsensus Ry:n hallituksen jäsen ja hänellä on vuosien kokemus sijoittamisesta eri sijoituslajeihin, mukaan lukien kryptovaluuttoihin.
