Uniswap är en decentraliserad handelsplats som är ett nyare koncept som skapats till skillnad från centraliserade handelsplatser. Som namnet antyder tar en decentraliserad handelsplats bort den tredje parten. En sådan handelsplats gör det möjligt för användarna att skicka kryptovalutor direkt till andra intresserade parter. Uniswap-plattformen fungerar som en allmännyttig tjänst, som deras webbplats beskriver den.
Decentraliserad handelsplats
Den 3 oktober 2016 tillkännagav den unge grundaren av Ethereum (ETH) Vitalik Buterin ett revolutionerande koncept för decentraliserade handelsplatser (DEX) . Vitalik kritiserade de höga kostnaderna för plattformar som MKR och EtherDelta och föreslog ett effektivare alternativ. Planen beskrev en marknadsstruktur som skulle innehålla låga spreads och transaktioner som endast sker via blockkedjor.
Sedan Vitalik introducerade konceptet har flera decentraliserade handelsplatser uppstått. Därefter har Uniswap blivit en av de ledande plattformarna i branschen. Uniswap är en handelsplats med öppen källkod som körs på Ethereum-blockkedjan.
Plattformen använder ett automatiserat system för marknadsskapande i stället för en traditionell orderbok. Med andra ord matchar Uniswap automatiskt individuella köp- och säljordrar, vilket gör det möjligt för användarna att slå ihop två tillgångar som de handlar mot. Plattformen fastställer sedan priset baserat på förhållandet mellan två handlade tillgångar.
Hur fungerar en DEX?
Uniswap har lyckats minska några av de problem som traditionellt är förknippade med DEX. Det huvudsakliga problemet som de löst är låg likviditet.
För att lösa detta problem tog plattformen fram sitt eget likviditetsprotokoll. Protokollet samlar ihop sammanlagda tokens på Uniswap tillsammans med likviditetsleverantörerna (användarna). Poolerna gör det sedan möjligt att omedelbart verkställa alla tokenutbyten på plattformen. Samtidigt tar Uniswap ut en fast avgift på 0,3 % för varje transaktion. Därefter får likviditetsleverantörerna belöningar för att gå med i Uniswap-poolen och omsätta sina medel beroende på mängden tokens de har tillhandahållit.
Uniswap har utvecklats till de facto-handelsplattformen för decentraliserad finans. Det har nämligen nått tredje plats när det gäller totalt värde låst (TVL). Dessutom dominerar Uniswap tävlingen mellan decentraliserade handelsplatser (DEX) med en marknadsandel på 56,2 procent.
UNI-token
UNI-token introducerades i september 2020. Det primära syftet är att fungera som en styrtoken för gemenskapsengagemang och tillsyn.
DeFi-plattformen gör det möjligt för UNI-innehavare att rösta om projektutveckling som inriktar Uniswaps framtida utveckling. UNI-innehavare kan också använda token för att finansiera likviditetspooler för mining, bidrag, partnerskap och andra plattformsrelaterade initiativ.
Uniswap siktar på att ge UNI-innehavare ännu mer makt i framtiden, i enlighet med decentraliseringskonceptet. Uniswap har genomfört en utdelning av 400 UNI-tokens till alla plattformsanvändare när utdelningen skickades till 250 000 Ethereum-adresser (ETH).
Läs mer om DeFi:
Uniswaps protokoll och potential
Uniswaps mest unika teknik ligger i en innovation som kallas automated market maker (AMM) eller automatiserad marknadsskapare. AMM är en smart kontrakthanteringspool inuti plattformen. Kort sagt tillhandahåller de tillsammans de tokens som används för att genomföra en transaktion. AMM-algoritmen bestämmer det effektiva priset på en token, beräknat utifrån förhållandet mellan utbud och efterfrågan på tokens i likviditetspoolerna.
Uniswap tar för närvarande ut en transaktionsavgift på 0,3 procent. Användare som bidrar till likviditetspoolerna får en del av transaktionsavgifterna baserat på deras andel av poolerna. Att omsätta tokens är ett av sätten att tjäna passiv inkomst för kryptoinvesterare som är populärt på DeFi-området.
Konstant produktformel
AMM styr ERC-20-tokenmarknadspar med en process som kallas “konstant produktformel” x*y=k. Kort sagt är i den konstanta produktformeln x och y variabler som representerar det totala värdet av en token i det aktuella marknadsparet. Uniswap-plattformens grundläggande princip är konstant likviditet, oavsett volatiliteten i x- och y-värdena. Den konstanta produktformeln upprätthåller ett rättvist marknadsvärde mellan varje tokenpar på plattformen.
DEX- och kryptoförordningar
I teorin är decentraliserade handelsplatser inte föremål för lokala bestämmelser och vem som helst kan fritt använda decentraliserade finansiella tjänster. I juli 2021 meddelade dock Uniswap Labs att de på grund av ett “framväxande regelverk” begränsade åtkomsten till 129 tokens.
Enligt uppgift valde Uniswap ut tokens för borttagning om de kunde betraktas som oregistrerade värdepapper av SEC. Borttagningen skedde bara några dagar efter att de amerikanska tillsynsmyndigheterna meddelat att de kommer att granska den här typen av tjänster i allt högre grad.
Uniswaps beslut fick en motreaktion från användarna, som i vissa fall till och med kallade det “tokencensur”.
Varför spelar Uniswap roll?
Uniswap har förtjänat sin plats som en av de ledande decentraliserade handelsplatserna (DEX). Sammanfattningsvis använder plattformen teknik som automatiserade marknadsgaranter (AMM) och likviditetspooler för att säkerställa transaktionsförmåga dygnet runt. UNI-tokeninnehavare har en allt större del av beslutsmakten inom plattformen. Dessa användare får bestämma hur den decentraliserade handelsplatsen ska utvecklas i framtiden.
Decentraliserad finans (DeFi) har redan etablerat sig som en enorm trend för investerare fram till 2021 och fortsätter att locka till sig mer och mer pengar. Många DeFi-tokens har uppvisat en imponerande prisutveckling, och UNI är definitivt en del av denna trend. Uniswap har dessutom blivit ett av de välkända DeFi-projekten att investera i.
Uniswap-tokens är nu tillgängliga för att köpa, sälja och förvara på Coinmotion.com.
Lär dig mer
Den här artikeln utgör inte några investeringsrekommendationer, och ska inte heller tolkas som sådana. Att göra förtjänster på marknader kräver oftast djupt rotad kunskap och många års erf.
